بعض نسب التحليل المالي

[الشريعة تبسة]

((النسب والمعادلات المستخدمة لتحليل القوائم المالية ))
من أجل أن تعم الفائدة جميع الأعضاء أقدم هذا الموضوع الذي يشمل معظم وأهم نسب ومعادلات التحليل المالي للقوائم المالية.
أرجو أن تجدوا فيه الفائدة.

1 - معدل دوران المخزون = تكلفة المبيعات ÷متوسط المخزون
* يوضح ما إذا كانت الشركة تحتفظ بمخزون كبير ، و ما إذا كانت الشركة تبيع مخزونها بمعدل أقل مقارنة بالآخرين .

2 - متوسط فترة التخزين = متوسط المخزون ÷تكلفة المبيعات
* عدد الأيام التي تستغرقها الشركة حتى يتم بيع البضاعة .

3 - متوسط فترة التحصيل = حسابات القبض ÷ المبيعات الآجلة
* عدد الأيام التي تستغرقها الشركة في تحصيل المبيعات الآجلة .

4 - معدل دوران الأصول الثابتة = المبيعات ÷الأصول الثابتة
* قدرة الشركة على إستخدام الإمكانات و التسهيلات الإنتاجية في تحقيق المبيعات
.
5 - معدل دوران اجمالي الأصول = المبيعات ÷ اجمالي الأصول
* قدرة الشركة على استخدام كافة الأصول المتاحة في تحقيق المبيعات ، كما أنها تقيس مقدار المبيعات في المشروع إذ تقاس المبيعات بحجم الأصول .

6 - نسبة المديونية ÷ إجمالي الديون ÷نسبة الديون الى إجمالي الأصول = اجمالي الأصول
* تقيس نسبة الأموال التي قدمها المقرضين الى إجمالي الأموال المستثمرة ،و بالتالي مدى قيام الملكية بالدور الرقابي على الإدارة في إتخاذ القرارات .

7 - مضاعف حق الملكية = اجمالي الأصول ÷صافي حق الملكية
* مدى مساهمة حقوق الملكية في تمويل أصول المشروع .

8 - معدل تغطية الفوائد = الربح قبل الفوائد و الضرائب ÷ أعباء الفوائد
* يقيس عدد المرات التي يمكن فيها تغطية الفوائد من صافي الربح المتاح لسدادها .

9 - معدل تغطية الأعباء الثابتة = صافي الربح قبل الفوائد +الإيجارات ا المستحقة + مصاريف التأجير ÷
أعباء الفوائد + الإيجارات المستحقة + التأجير + أقساط القروض÷ معدل الضريبة

10 - نسبة الربحية ÷ =صافي الربح المتاح لأصحاب الأسهم العادية÷نسبة هامش الربح المبيعات
* تقيس كفاءة الإدارة في تحقيق ربح معقول على مبيعات الشركة .

11 - القوة الإرادية = الربح قبل الفوائد و الضرائب ÷ إجمالي الأصول
* تقيس كفاءة الإدارة في إستخدام أصول الشركة لتحقيق مستوى مقبول من الربح.


12 - العائد على إجمالي الأصول=صافي الربح المتاح لأصحاب الأسهم العادية
÷ إجمالي الأصول – نسبة هامش الربح × معدل دورن الأصول .
* يقيس القدرة الربحية لأصول الشركة ، أي ربحية الريال المستثمر في أصول الشركة.

13 - العائد على حق الملكية = صافي الربح المتاح لأصحاب الأسهم العادية ÷ حق الملكية – نسبة هامش الربح × معدل دوران الأصول × مضاعف حق الملكية .
* يقيس نسبة الأرباح الصافية لكل ريال مستثمر من قبل الملاك في الشركة .

14 - معدل توزيع الأرباح = توزيعات الأرباح ÷ صافي الربح
* مقدار توزيع الأرباح كنسبة من صافي الربح .

15 - معدل الإحتفاظ بالأرباح = الأرباح المحتجزة ÷ صافي الربح
* مقدار الأرباح المحتجزة كنسبة من صافي الربح.

16 - معدل النمو = العائد على حق الملكية × معدل الإحتفاظ بالأرباح .
* يقيس معدل النمو في المشروع.

17 - نسبة القيمة السوقية ÷نسبة سعر السهم الى ربحية السهم (و المضاعف) = القيمة السوقية للسهم ÷ ربحية السهم الواحد
* تقيس مدى رغبة السوق في الدفع كمقابل للحصول على سهم الشركة.

18 - نسبة سعر السهم الى القيمة الدفترية للسهم = القيمة السوقية للسهم ÷ القيمة الدفترية للسهم
* تعكس نظرة المستثمرين للشركة المصدرة لهذا السهم.

19 - نسبة Tobis s Q = القيمة السوقية لديون الشركة + القيمة السوقية لحقوق الملكية ÷ القيمة الاستبدالية لأصول الشركة
* إذ كلما زادت قيمة النسبة عن واحد صحيح كلما شجع ذلك على الإستثمار في الشركة .
ملاحظة : مقصود بعلامة القسمة (÷) على